Инвестировать в искусство сегодня не только модно, но и выгодно. Средняя доходность этого рынка

составляет 30–80 процентов годовых. Ну а если повезет, то можно заработать и 100–300 процентов. Не правда ли, заманчиво? Но как стать успешным инвестором? И самое главное: с чего начать и с каким капиталом выходить на арт-рынок?
Очень часто художественный или, как его еще называют, арт-рынок сравнивают с фондовым рынком. Автор произведения искусства — это своеобразный эмитент, выпустивший в свет «ценную бумагу», то есть свою работу. Произведения всемирно известных мастеров можно назвать «голубыми фишками», а работы начинающих и пока малоизвестных художников — акциями второго эшелона.
Бесспорно, инвестиции в предметы искусства, знаменитых мастеров являются самыми стабильными, ликвидными, и безопасными для инвесторов. Однако и капиталы для этого нужны немалые. Другое дело — творение никому неизвестного художника. Есть шанс, что он станет всемирно знаменитым и тогда его работы, купленные по дешевке, принесут хороший доход. Яркий пример тому — российский фабрикант Сергей Щукин, живший в XIX веке. Он в свое время начал покупать за бесценок картины никому не известных тогда импрессионистов. Спустя время, когда началась мода на импрессионизм, цены на картины взметнулись вверх и сейчас коллекция Щукина стоит более 3 млрд долларов!
Цифры впечатляют, но не стоит забывать и о риске. Может статься, что «темная лошадка» (неизвестный мастер) так и не добежит до финиша славы и навсегда останется безвестной. Что будет с деньгами, вложенными в его работы? Ничего, считайте, что вы эти деньги просто-напросто потеряли.
Итак, чтобы стать вторым Щукиным, нужно знать, что покупать. Предметов, которые можно отнести к категории искусства, очень много. Но, по мнению экспертов, самым доходным и доступным инструментом на арт-рынке является живопись. Так с чего же начинать человеку, решившему не только приобщиться к прекрасному, но и выгодно вложить деньги?

Цена участия
Прежде определимся, кому по карману такие инвестиции. «Арт-рынок — это такая интересная игра, в которую можно играть, имея любые деньги, — говорит галерист Леонид Шишкин. — Можно вложить 100 долларов и получить 1000, а можно потратить 100 000 долларов и получить миллион. Другой вопрос, сколько вы готовы и можете потратить».
В начале 90-х в большой моде была гладкая живопись XIX века: Айвазовский, Шишкин... Представителем этого направления был и Петр Суходольский. Его картины на первый непрофессиональный взгляд полностью соответствуют стилю того времени: красиво и гладко написаны. Однако тот, кто в 90-е купил работу Айвазовского, допустим, за 100 000 долларов, тот сегодня имеет актив в размере не менее 1 500 000 долларов, а тот, кто предпочел работы Суходольского за 50 000 долларов, заработал всего 150 000 долларов. То есть работы Айвазовского подорожали в 15 раз, а работы Суходольского всего в три раза. В конечном итоге в выигрыше оказались все инвесторы. «Но, если вы хотите сделать на “художественных вложениях” максимальные проценты, нужно покупать самые лучшие вещи имен первого ряда, — советует Леонид Шишкин. — Если вы стоите перед выбором: купить, допустим, три средних работы или одну, но дорогую, картину, то приобретайте последнюю. Именно она вырастет в цене больше всего».
Айвазовский, Шишкин и даже Суходольский — это, как вы понимаете, верхний сегмент живописного арт-рынка, где правят очень большие деньги и куда среднестатистическому инвестору вход заказан. Но есть и другие уровни, которые будут интересны и доступны многим россиянам. Например, живопись советского периода. Она завоевывает все большую популярность, поэтому есть смысл обратить на нее внимание. Тем более что цены на русское искусство постоянно растут. И не только на произведение классиков — Пименова, Дейнеки, Ромадина, Налбандяна, но и на работы других мастеров того времени.
Огромный пласт живописи советского периода мы привыкли называть одним словом — соцреализм. Однако в стилевом отношении влияние на советское искусство предыдущих художественных направлений — от академизма до импрессионизма и модернизма — было очень велико и многообразно. Степень присутствия того или иного направления в работах советских художников сказывается на их цене. Скажем, если пять лет назад в фаворе был «советский импрессионизм», то сейчас набирают обороты «советские модернисты» — ученики «бубновалетовцев»: Машкова, Кончаловского, Осмеркина.

Без любви к искусству…
Вы решили свободные деньги вложить в арт-рынок? Ваше желание заслуживает похвал. Ведь искусство — это поле чудес, на котором можно закопать один золотой и получить россыпь монет. Однако если вы рассматриваете альтернативные инвестиции как выгодное вложение денег и только, то вам лучше выбрать более приемлемый инструмент: ПИФ, ОФБУ или банковский депозит. Если искусство не интересно вам само по себе, вряд ли вы сможете добиться успехов в этом деле. Ведь нужно не только разбираться, например, в живописи, но и уметь ценить, любить и понимать ее.
Итак, вы, как азартный охотник, готовы гоняться за полюбившимся трофеем, не жалея ни сил ни времени? Что ж, продолжаем разговор дальше.

Трезвый ум и железные нервы
Имейте в виду: арт-рынок, как и любой другой, не терпит безрассудства. «Прежде чем начать вкладывать деньги, например, в картины, надо понять, как функционирует эта область рынка искусств, — советует Леонид Шишкин. — Понять, какое направление находится на гребне волны, какой художник сейчас в моде».
Моду на направление и художников задает спрос. А спрос в свою очередь задают операторы этого рынка: галереи, аукционные дома. В практике арт-рынка известен не один случай мощной раскрутки какого-либо направления или художника. Яркий пример тому — популяризация советского нонконформизма (направление искусства, подчеркивающее несогласие автора с устоявшимися нормами, ценностями, целями современного ему общества) 1960–1980-х годов. Основной пласт картин представителей этого течения был вывезен на Запад еще в конце 80-х — начале 90-х годов. И когда за рубежом была сосредоточена большая часть материала (художников, работавших в этом стиле, не так много), а у нас остались лишь единичные работы, был сделан мощный толчок для раскрутки этих картин. В итоге произведения первых имен (Оскар Рабин, Дмитрий Краснопевцев, Виталий Комар, Александр Меламид), стоившие 5–7 лет назад 3000–5000 долларов, теперь оцениваются в 200 000–300 000 долларов.
Кстати, эта схема типична для операторов, которые вкладывают деньги в раскрутку имен: они сначала скупают по дешевке все картины, а потом уже начинают рекламную кампанию. Поэтому, если вы почувствовали, что кто-то стал вкладывать деньги в то или иное направление или в того или иного автора, у вас есть реальный шанс поучаствовать в этом празднике жизни. Вы можете купить «по дешевке» картины, которые способны принести вам хороший доход. Но не забывайте и о риске приобрести откровенную мазню, которая и через 50 лет не будет ничего стоить.
Чтобы не попасть впросак, человек, желающий инвестировать в произведения искусства, просто обязан научиться разбираться в живописи. А для этого он должны стать завсегдатаем музеев, галерей, выставок, биеннале, аукционов и т. д., чтобы его глаз научился отличать хорошую картину от проходной, некачественной, неинтересной работы. Кстати, помните и о том, что работы одного и того же художника, написанные в разные периоды, могут значительно отличаться по стоимости. Например, работы Дейнеки и Пименова, написанные в 20–30 годы наиболее популярны и соответственно стоимость их выше.
Таким образом, осваивая область инвестиций в искусство, вы просто обязаны вжиться в эту атмосферу: ходить, смотреть, сравнивать. Вы должны изучать аукционные каталоги, сводные каталоги продаж (их выпускает целый ряд компаний), анализировать результаты продаж как западных, так и наших аукционов, посещать антикварные салоны и уметь разговаривать и спрашивать. Приходя в галерею, учитесь общаться с сотрудниками. Расспрашивайте о художнике, о его картинах, об истории владения ими, так называемом провенансе. По мнению многих экспертов, провенанс в значительной степени влияет на стоимость полотна.
Короче говоря, арт-инвестиции — это не что иное, как кропотливая работа, помноженная на охотничий азарт и на возможность соприкоснуться с искусством, с судьбами художников.

Покупайте то, что нравится
Составляя свой художественный инвестиционный портфель, не забывайте и о том, что ваши инвестиции должны не только приносить доход, но и радовать глаз. Одним словом, покупайте картину, на которую вам будет приятно смотреть каждый день и сюжет которой будет вам близок. Картина — это вещь, которая повышает ваш статус. Она может служить предметом для разговоров с друзьями, родственниками, детьми. И если вы прониклись к ней любовью, то разговор получится более содержательным и интересным. Это с одной стороны. С другой, если вы ошиблись и ваше приобретение как инвестиция не оправдало себя, то картина с милым вашему сердцу деревенским пейзажем хотя бы будет радовать глаз.
А вот чтобы совместить приятное с полезным (и картина нравится, и цена на нее неумолимо растет), вы должны уметь угадывать и видеть, а для этого требуется особый нюх, интуиция, которая вырабатывается с годами. «Новичку на нашем арт-рынке сегодня нелегко освоиться, — говорит Леонид Шишкин. — Причина более чем банальна. Рынок искусства у нас еще неструктурирован. Сейчас работы художников можно купить в одной галерее, а продать в другой. Естественно, дороже. Например, даже на таком популярном аукционе, как Совком, мне удалось купить картину Жилинского за цену в 2–3 раза ниже ее реальной стоимости».
И, чтобы вы сумели поймать за хвост вот такую удачу, нужно хорошо ориентироваться в этой области. Если вы чувствуете, что знаний для игры на арт-рынке не хватает, но есть огромное желание, можно воспользоваться услугами арт-банкинга (что это такое — см. врез «Консультанты в искусстве») или обратиться за помощью непосредственно к консультантам галерей. Они всегда предоставят необходимую информацию.
И последний совет. Вы должны время от времени проверять свою коллекцию продажами. Нельзя действовать по принципу «я покупаю картины, и они когда-нибудь будут стоить дорого». Выставьте одно из своих приобретений на аукцион. Если цена картины выросла, то вы на правильном пути.

Источник: © Семейный бюджет, 2008, № 7